De amerikanska aktierna slutade lägre på fredagen och bokförde sina värsta årsförluster sedan 2008, då skattemässiga förlustuttag tillsammans med oro för utsikterna för företagens vinster och den amerikanska konsumenten tog ut sin rätt.

Hur aktieindexen handlades

  • Dow Jones Industrial Average
    DJIA,
    -0.22%
    sjönk 73,55 punkter, eller 0,2 %, till 33 147,25.

  • S&P 500
    SPX,
    -0.25%
    tappade 9,78 punkter, eller 0,3 %, till 3 839,50.

  • Nasdaq Composite sjönk 11,61 punkter eller 0,1 % till 10 466,48.

Under veckan sjönk Dow Jones 0,2 %, S&P 500 sjönk 0,1 % och Nasdaq sjönk 0,3 %. S&P 500 sjönk för fjärde veckan i rad, vilket är den längsta förlustsviten sedan maj, enligt Dow Jones Market Data.

Alla de tre stora jämförelseindexen drabbades av sitt sämsta år sedan 2008 baserat på procentuella nedgångar. Dow sjönk 8,8 % under 2022, medan S&P 500 rasade 19,4 % och det tekniktunga Nasdaq rasade 33,1 %.

Vad drev marknaderna?

De amerikanska aktierna föll på fredagen och avslutade den sista handelssessionen för 2022 med vecko- och månadsförluster.

Aktier och obligationer har krossats i år när Federal Reserve höjde sin referensränta mer aggressivt än vad många hade förväntat sig när den försökte krossa den värsta inflationen på fyra decennier. S&P 500 slutade 2022 med en förlust på 19,4 %, den sämsta årliga prestationen sedan 2008 då indexet bröt en treårig vinstsvit, enligt Dow Jones Market Data.

”Investerarna har varit på helspänn”, sade Mark Heppenstall, investeringschef vid Penn Mutual Asset Management, i en telefonintervju på fredagen. ”Det verkar som om förmågan att driva ner priserna förmodligen är lite lättare med tanke på hur uselt året har varit.”

Aktieindexen har sjunkit de senaste veckorna då hoppet om en politisk vändning från Fed har minskat efter att centralbanken i december signalerade att den troligen skulle vänta till 2024 med att sänka räntorna.

På handelsårets sista dag drabbades marknaderna också av försäljning för att låsa in förluster som kan skrivas av från skattesedeln, en praxis som kallas tax-loss harvesting, enligt Kim Forrest, investeringschef på Bokeh Capital Partners.

Osäkra utsikter för 2023 tog också ut sin rätt, eftersom investerarna oroade sig för styrkan i företagens vinster, ekonomin och den amerikanska konsumenten när vinstsäsongen för det fjärde kvartalet närmar sig i början av nästa år, sade Forrest.

”Jag tror att Fed och sedan vinsterna i mitten av januari – de kommer att sätta tonen för de kommande sex månaderna. Fram till dess är det ingen som kan gissa”, tillade hon.

Den amerikanska centralbanken har höjt sin styrränta med mer än fyra procentenheter sedan början av året, vilket har drivit upp lånekostnaderna till de högsta nivåerna sedan 2007.

Tidpunkten för Feds första räntesänkning kommer troligen att ha en stor inverkan på marknaderna, enligt Forrest, men utsikterna är fortfarande osäkra, även om Fed har försökt signalera att man planerar att hålla räntorna högre längre.

På den ekonomiska datafronten kom Chicagos PMI för december, årets sista stora datapublikation, in starkare än väntat och steg till 44,9 från 37,2 månaden innan. Avläsningar under 50 indikerar krympningsterritorium.

Nästa år ”kommer vi troligen att övergå till farhågor kring ekonomisk tillväxt i stället för inflation”, sade Heppenstall. ”Jag tror att nedgången i tillväxten så småningom kommer att leda till en mer meningsfull nedgång i inflationen.”

Läs: Investerare på aktiemarknaden står inför 3 recessionsscenarier år 2023

Eric Sterner, CIO på Apollon Wealth Management, sade i en telefonintervju på fredagen att han förväntar sig att USA kan hamna i en recession nästa år och att aktiemarknaden kan se en ny botten då företagen eventuellt reviderar sina vinster lägre. ”Jag tror att vinstförväntningarna för 2023 fortfarande är för höga”, sade han.

Dow Jones Industrial Average, S&P 500 och Nasdaq Composite bokförde blygsamma veckovisa nedgångar och utökade sina decemberförluster. För månaden föll Dow med 4,2 %, medan S&P 500 föll med 5,9 % och Nasdaq sjönk med 8,7 %, visar FactSet-data.

Läs: Värdeaktier överträffar tillväxtaktier 2022 med historiskt stor marginal

När det gäller obligationer var den amerikanska statsobligationsmarknaden inställd på att få sitt sämsta år sedan åtminstone 1970-talet.

Avkastningen på den tioåriga statsobligationen
TMUBMUSD10Y,
3.879%
har stigit med 2,330 procentenheter i år till 3,826 %, vilket är den största årliga ökningen någonsin, baserat på uppgifter som sträcker sig tillbaka till 1977, enligt Dow Jones Market Data.

Tvååriga statsobligationer
TMUBMUSD02Y,
4.423%
steg kraftigt med 3,669 procentenheter till 4,399% under 2022, medan den 30-åriga
TMUBMUSD30Y,
3.971%
hoppade 2,046 procentenheter för att avsluta året på 3,934 %. Detta markerade de största kalenderårsökningarna någonsin för var och en av dem baserat på data som går tillbaka till 1973, enligt Dow Jones Market Data.

Utanför USA avslutade europeiska aktier sin största procentuella nedgång för ett kalenderår sedan 2018, med Stoxx Europe 600.
SXXP,
-1.27%,
ett index för eurodenominerade aktier, föll med 12,9 %, enligt Dow Jones Market Data.

Läs: Den sjunkande amerikanska aktiemarknaden släpar efter dessa internationella ETF:er när 2022 går mot sitt slut

Företag i fokus

  • Tesla Inc.
    TSLA,
    +1.12%
    aktien steg med 1,1 % efter den värsta förlustraden på över fyra år.

  • Southwest Airlines
    LUV,
    +0.87%
    aktier ökade med 0,9 % då företaget sade att det förväntade sig att dess fiasko med semesterresor skulle påverka vinsten för fjärde kvartalet.

  • Las Vegas Sands Corp.
    LVS,
    +2.10%
    var en av de mest framgångsrika i S&P 500-indexet på fredagen, och aktierna slutade 2,1 % högre, efter att ha bekräftat förnyade spelkoncessioner i Macao.

-Steve Goldstein har bidragit till denna artikel.